Mudanças no IOF em 2025: O que você precisa saber

O Imposto sobre Operações Financeiras (IOF) é um tributo federal que incide sobre diversas operações financeiras, como câmbio, crédito, seguros e investimentos. Em 2025, o governo brasileiro implementou mudanças significativas nas alíquotas do IOF, visando aumentar a arrecadação e corrigir distorções no sistema tributário. Neste artigo, exploraremos detalhadamente as alterações, seus impactos e as perspectivas futuras.

Contexto das Mudanças

Em maio de 2025, o governo federal anunciou um pacote de medidas fiscais que incluía o aumento de alíquotas do IOF. O objetivo declarado era reforçar a arrecadação para cumprir as metas fiscais estabelecidas para o ano, com uma expectativa de receita adicional de R$ 20,5 bilhões em 2025 e R$ 41 bilhões em 2026.

O Ministro da Fazenda, Fernando Haddad, afirmou que as mudanças no IOF fazem parte de um esforço mais amplo para corrigir distorções na tributação do setor financeiro e criar um sistema mais sustentável.

Principais Alterações no IOF

1. Operações de Câmbio

As operações de câmbio foram significativamente afetadas pelas mudanças no IOF.

• Compra de Moeda Estrangeira em Espécie: A alíquota aumentou de 1,1% para 3,5%, representando um aumento expressivo na carga tributária para quem adquirir moeda estrangeira.
• Compras Internacionais com Cartões: A alíquota do IOF para compras no exterior com cartões de crédito, débito ou pré-pagos foi ajustada para 3,5%. Anteriormente, havia uma expectativa de redução gradual até 2028, conforme compromisso do Brasil com a OCDE, mas o governo decidiu interromper essa trajetória de desoneração.
• Transferências para o Exterior: As remessas internacionais, tanto para contas próprias quanto para terceiros, passaram a ter uma alíquota unificada de 3,5%, encarecendo operações comuns de brasileiros que mantêm filhos estudando no exterior ou que precisam enviar recursos para parentes fora do país.
  

2. Previdência Privada (VGBL)

A partir de 23 de maio de 2025, aportes mensais acima de R$ 50.000,00 em planos de Previdência VGBL passaram a ser tributados com uma alíquota de 5% de IOF. Valores inferiores a esse limite permanecem isentos.

3. Crédito para Empresas

As operações de crédito para empresas também sofreram alterações nas alíquotas do IOF:

• Empresas em Geral: A alíquota na contratação aumentou de 0,38% para 0,95%, com uma taxa diária de 0,0082%, resultando em um teto anual de 3,95%.
  
• Empresas do Simples Nacional: A alíquota na contratação passou de 0,38% para 0,95%, com uma taxa diária de 0,00274%, totalizando um teto anual de 1,95%.
  

4. Investimentos de Fundos no Exterior

Inicialmente, o governo havia anunciado que os fundos de investimento brasileiros passariam a pagar IOF de 3,5% sobre aportes no exterior. No entanto, diante da repercussão negativa, a medida foi revista, e a isenção para essa categoria foi mantida.

Reações e Debates

As mudanças no IOF geraram diversas reações entre parlamentares, empresários e especialistas:

• Congresso Nacional: Houve forte pressão para revogar o aumento do IOF. O presidente da Câmara dos Deputados, Hugo Motta, afirmou que há “insatisfação geral dos deputados com a proposta de aumento de imposto” e que o clima é para derrubada do decreto do IOF na Câmara.
  
• Setor Privado: Empresários criticaram as medidas, argumentando que o aumento do IOF pode prejudicar a competitividade das empresas brasileiras e encarecer operações financeiras, especialmente para aquelas que dependem de crédito e operações internacionais .
  
• Especialistas: Economistas apontaram que, embora o aumento do IOF possa gerar receita adicional no curto prazo, ele pode ter efeitos negativos sobre o crescimento econômico e a confiança dos investidores. Além disso, destacaram a necessidade de reformas estruturais mais amplas no sistema tributário brasileiro.
  

Perspectivas Futuras

O Ministro da Fazenda, Fernando Haddad, indicou que qualquer revisão nas alíquotas do IOF será parte de um esforço mais amplo para corrigir distorções na tributação do setor financeiro. Ele enfatizou a necessidade de uma estrutura tributária mais sustentável e afirmou que uma decisão, coordenada com o Congresso, seria finalizada antes da próxima viagem internacional do presidente Lula.

Entre as alternativas discutidas para substituir o aumento do IOF estão:

• Leilão de Áreas do Pré-Sal: A entrada de recursos com o leilão de uma área excedente do pré-sal, que pode render até R$ 15 bilhões.
  
• Dividendos do BNDES: O aumento do envio de dividendos pelo BNDES, que pode render outros R$ 20 bilhões.
  
• Aumento da CSLL: A elevação da Contribuição Social sobre Lucro Líquido (CSLL), medida que o governo já propôs anteriormente, mas que enfrentou resistência do setor privado e do Congresso.
  

Conclusão

As mudanças no IOF em 2025 representam uma tentativa do governo brasileiro de aumentar a arrecadação e corrigir distorções no sistema tributário. No entanto, as medidas enfrentaram resistência significativa de diversos setores, levando a debates sobre a eficácia e os impactos dessas alterações. O futuro do IOF dependerá das negociações entre o governo e o Congresso, bem como da implementação de reformas tributárias mais amplas que promovam um sistema mais justo e eficiente.